周四市场延续分化整理，工程机械概念股集体爆发，其中核心标的柳工涨停，创近9年新高；唯万密封、厦工股份、建设机械、南方路机等个股同样涨停。消息面上，工信部等七部门近日联合印发《推动工业领域设备更新实施方案》，加快落后低效设备替代。机构研报指出，工程机械板块上市公司的业绩增长显著。此外，工程机械企业产品结构迭代升级和技术创新，故在出海与设备更新的双重逻辑驱动下，工程机械板块中期仍具投资机会。

与工程机械逻辑相仿的还有电网设备方向，其中中国西电、华盛昌、新宏泰涨停，欣灵电气、许继电气、华明装备、平高电气等个股涨超7%。市场角度来看，从周三的走强的工业母机，到周四全面爆发的工程机械与电网设备（特高压），设备更新的这一条线逐步走强，后续或有望继续向农机、家电、新能源汽车等方向进一步延伸扩散。

周三尾盘异动拉升的低空经济概念股，周四遭集体杀跌。深城交、建新股份、万丰奥威、宗申动力等人气股跌停报收。周期股方向依旧维持着较高的活跃度，虽然板块呈现冲高回落的走势，但高标的莱绅通灵更进一步晋级8连板，而像北方铜业与紫金矿业等趋势型个股也没有出现破位下跌的情形，在周期股整体展现出较佳的承接力道的背景下，后续大概率仍存反复活跃的机会。